Что на самом деле означают августовские «валютные послабления» ЦБ РФ?

После начала острой фазы экономической войны между РФ и коллективным Западом, ЦБ резко ограничил возможности оборота на территории России наличных валют недружественных стран, в частности доллара США и евро. Легальных способов получения наличной валюты у населения осталось только два:

• наличную валюту можно было снять со своего счета только в USD, только в количестве не более 10000 и только при условии, что валюта поступила на счет до 9 апреля 2022 года

• доллары и евро можно было купить в кассах банков, но только ту валюту, что поступала в кассы после 9 апреля, т.е. валюту, от которой избавлялись другие физические лица

Введённые меры контроля наличного оборота валют в совокупности с другими ограничениями, например на движение капиталов нерезидентов, ограничениями по сделкам с недвижимостью нерезидентов и т.д., выглядят вполне логичными, имея ввиду ожидаемое противодействие ЦБ РФ финансовым атакам со стороны Запада. Закономерно возникает другой вопрос - о достаточности этих мер и о реактивном характере этих мер. Почему ЦБ не действует превентивно, почему не использует другие дополнительные меры, т.е. задействует условно менее 5% своих реальных возможностей противодействия атакам на российскую экономику? Это отдельный вопрос, для ответа на который придется написать может даже не одну статью. Вернемся к валюте.

Что принципиально изменилось с этой недели?

На этой неделе ЦБ РФ расширил возможности банков по продаже наличной иностранной валюты населению. Теперь банки могут продавать наличные валюты недружественных стран, не только выкупленные у физических лиц ранее, но и наличные валюты, которые они могут купить у банков-нерезидентов, а также поступающие от юридических лиц. Формально для человека, который хочет купить доллары в кассе банка, ничего не поменяется, кроме того, что теперь долларов и евро в кассах банков станет ожидаемо больше.

Введенные "послабления" мотивируют российские банки к покупке наличных валют у своих зарубежных коллег. Спрос на доллары и евро со стороны населения стабильно высокий, ограничения на ввоз сняты, можно покупать наличные на внешних рынках, завозить в РФ, продавать населению, зарабатывать на спредах и комиссиях, чем банки в ближайшее время и займутся. 

Зачем это нужно? Какая цель ЦБ РФ?

Быстрый (первый) экономический эффект от введенных "послаблений" вполне очевиден - это увеличение предложения наличной валюты населению на территории РФ. Два эффекта от реализации этого решения видны сразу:

• Снижение социальной напряженности. Население в стрессе от непонимания тенденций и трендов развития финансовой ситуации в стране и в мире, финансовая стабильность нарушена, вера в адекватность и правильность действий финансово-экономических властей подорвана. Естественным является желание людей действовать так, как они привыкли действовать "в любой непонятной ситуации" - покупать валюту. Дайте им такую возможность, напряженность снизится

• Снижение дефицита наличной валюты. Увеличение предложения валюты на рынке охладит спрос и снизит дефицит ликвидности наличной валюты недружественных стран (доллар США и евро)

Что на самом деле происходит?

Для того, чтобы понять истинный замысел происходящего, необходимо понимание мотивации всех акторов и знание всех обстоятельств, включая "закулисные" договоренности, содержание закрытых протоколов встреч и т.д. Очевидно такими знаниями обладает лишь узкий круг людей, имеющих непосредственное отношение к реализации соответствующих решений. Тем не менее, используя вероятностный подход, давайте предположим, откуда может подуть ветер в ближайшее время.

Почему эффекты, предложенные в предыдущем разделе статьи (снижение социальной напряженности и дефицита наличной валюты) не могут быть настоящими целями? Ответ прост, по своей сути ЦБ РФ, как центральный банк любой другой страны, является "филиалом" ФРС США. Эта структура - часть бретон-вудской финансовой системы, в которой живет мир с 1946 года. Интересы населения - это всегда последнее, на что ориентировался ЦБ, принимая те или иные решения. Так почему что-то должно измениться в этот раз? Вопрос риторический.

Для тех, кто понимает, что происходит с мировой экономикой сегодня, очевидно, что возврата к старой модели не будет. Человечество за тысячи лет развития так и не научилось менять экономические формации за столом переговоров, учитывая интересы всех участников. Поэтому смена модели как всегда происходит через мировую войну, начало которой мы наблюдаем еще с 2014 года, а подготовка к которой началась еще в 90-е годы.

На этом фоне фронт-вумен ЦБ РФ Эльвира Сахипзадовна Набиуллина говорит на прошедшем в июне Петербургском международном экономическом форуме (ПМЭФ-2022): "Мое мнение, что они [прим.: валютные ограничения] должны быть сняты, большинство из них во всяком случае". Получается, с одной стороны, назад дороги нет, и новую финансовую систему будут утверждать страны-победители на обломках текущей системы, а кто и как победит, пока не ясно. А с другой стороны, "большинство ограничений надо отменить". Но это так не работает, пока идет мировая война, нельзя отступать, если только это не обусловлено тактикой. Эта фраза Набиуллиной попахивает или диверсией, или информационной подготовкой населения к "послаблениям", которые мы обсуждаем в данной статье, а то и тем, и другим одновременно. 

В чем подвох?

Почему вышеприведенная фраза Набиуллиной не может относиться к "тактическому маневру", эдакому шагу назад, перед тем, как сделать два вперед?

Не имея доступа к закрытой информации и глубинным мотивациям участников элитных финансово-экономических раскладов, мы с вами можем обратиться только к статистике и истории.

Осенью 1929 года в США произошел крупнейший (пока) биржевой крах в истории мировых финансов, который явился началом так называемой "великой депрессии". Этому краху предшествовал стремительный рост количества брокеров, компаний, выходивших на IPO и мощнейшая информационная кампания, привлекающая обычных людей на фондовый рынок. Любой желающий мог купить акции, более того, новые / другие акции можно было купить в долг под залог уже купленных. Так надувался огромный финансовый пузырь, пока на пике роста фондового рынка правила игры не были резко изменены. Банки подняли требования по обеспечению кредитных линий, брокеры были вынуждены требовать выплат по займам, в результате люди стали продавать акции, чтобы закрыть кредиты, рынок стал падать, начались панические распродажи, что в результате привело к краху рынка. Через 73 года Бен Бернанке публично признал, что великая депрессия была организована Федеральной Резервной Системой США.

В нашей (российской и советской) политической практике такие признания - редкость. Поэтому при схожих обстоятельствах надувания пузыря на российском фондовом рынке (мощная информационная компания, массовая раздача лицензий банкам и фин. организациям на ведение брокерской деятельности, стимулирование населения через программы ИИС и др.), после того, как пузырь начал лопаться в конце 2021 года, вы "извинений" не услышите.

Правда в том, что заплатить за хорошую жизнь элит и за их политические и экономические ошибки, как это всегда бывает, придется нам с вами, т.е. "обычным крестьянам".  Для того, чтобы крупные игроки вышли с прибылью на пиках рынка, кто-то должен купить активы "на хаях". Для этого на рынки загоняется множество неквалифицированных новых участников. На сленге это называется "разгрузиться об толпу". Толпа покупает акции на пиках стоимости, рынки падают, толпа остается с активами, на которых по текущим ценам нет спроса, рынки продолжают падение. У обычного крестьянина стандартный выбор - скинуть активы по рынку и зафиксировать убытки или ждать восстановления рынка, которое может при его жизни и не случится.

Послабления оборота наличных валют недружественных стран удивительным образом похожи на подготовку ФРС США к реформе наличной денежной массы, оплатить которую по планам реформаторов должны в частности граждане РФ с легкой подачи ЦБ.

Что делать "обычному крестьянину"?

Послабления ограничений оборота наличных валют недружественных стран отлично укладывается в логику финансовых, кризисов, пару примеров которых мы разобрали выше. Уже более 10 лет в экспертных кругах обсуждается тема "отмены" 100-долларовых купюр. В последнее время частота таких обсуждений кратно выросла. Приводятся различные аргументы, самый главный из которых - борьба с криминальными деньгами. По разным оценкам до 90% наличных долларов находится за пределами США. Предполагается, что различного рода бандиты, террористы, диктаторы и прочие враги человечества хранят деньги в сто-долларовых купюрах наличными в мешках, на паллетах и т.д. Если запретить хождение 100-долларовых купюр, их средства будут обнулены.

Понятно, что такой запрет не может быть тотальным, иначе пострадают законопослушные американцы. Запрет можно вводить поэтапно, с возможностью обезналичивания средств в определенный период и/или в определенных банках, и/или в пределах определенной суммы и так далее. Логично предположить, что начало запретов может быть синхронизировано во времени с внедрением цифрового CBDC доллара.

Любой запрет или этап можно организовать таким образом, чтобы, не затрагивая интересы рядовых налогоплательщиков в США, большая часть наличных долларов в России превратилась в бумажки. Конечно печь ими топить не придется, но менять их потом на черном рынке в пропорции один-к-двум будет ой как неприятно.

Советы на счёт того, как же правильно в условиях сегодняшних реалий поступать с наличной валютой, давать сложно, ведь это не финансовая рекомендация, а лишь мои мысли в свете происходящих событий, но лично я уже перевожу наличную валюту в крипту, инвестирую на фондовом рынке и в недвижимость. В любом случае доллар и евро с каждым днем становятся всё токсичнее, и наличные в том числе.

Напоминаю, что вся оперативная информация, инвестиционные идеи, сетапы и некоторые сделки онлайн - в Telegram-канале, ссылку на который вы можете найти в описании профиля.